ריבית דריבית

מונח שמשמעותו, תשלום ריבית על ריבית שלא שולמה.

הריבית המשולמת בהלוואת המשכנתא היא מחיר הכסף, ריבית דריבית היא מחיר הריבית בגין תקופה בה הריבית לא משולמת.

יש בהלוואות המשכנתא השונות ובלוחות הסילוקין השונים, מגוון של אפשרויות, בהן, לתקופה מסוימת, יכול הלווה שלא לשלם את ההחזר החודשי של הלוואת המשכנתא. בתקופה בה לא משולם ההחזר החודשי, הריבית החודשית ממשיכה להיות מחושבת, ומדי חודש, הריבית שלא שולמה, מתווספת לקרן ההלוואה (יתרת החוב), ובחודש העוקב תחושב הריבית החודשית על בסיס הקרן "החדשה", זו שאליה התווספה הריבית מן החודש שעבר וחוזר חלילה.

ההחזר החודשי של הלוואת המשכנתא מורכב משני חלקים, החזר בגין קרן ההלוואה ותשלום ריבית חודשית. הריבית החודשית מחושבת תמיד באותו האופן:

 הריבית השנתית חלקי 12 חודשים כפול יתרת קרן בחודש התשלום.

את אפקט הריבית דריבית נפגוש בהלוואת המשכנתא באחד משלושה מקרים:

1. לוח סילוקין מסוג בלון – בתקופת ה"בלון" אין החזר חודשי כלל, לא תשלום על חשבון קרן ההלוואה ולא החזר ריבית חודשי, ולכן החזר הריבית שאינו משולם מתווסף בכל חודש לקרן ההלוואה.
2. לוח סילוקין מסוג גרייס מלא – בתקופת הגרייס המלא אין החזר חודשי כלל, בדומה להלוואת בלון.
3. בהקפאת משכנתא – יתרת הקרן אינה משולמת, אבל ההחזר החודשי בגין הריבית ממשיך להיות מחושב (גם אם לא משולם) ומתווסף ליתרת הקרן בכל חודש.

דוגמה לחישוב ריבית דריבית בלוח סילוקין מסוג בלון:

האפקט של ריבית דריבית הנובע מהלוואה שאינה משולמת מדי חודש מייקר מאוד את הלוואת המשכנתא.

היתרון היחיד הוא העובדה שתזרים המזומנים של הלווה אינו נפגע כלל, והוא מאפשר ללווה למממן עסקאות נדל"ן, או עסקאות באמצעות מינוף נדל"ן, ללא החזר חודשי, אלא תשלום ריבית כולל ריבית דריבית בתום התקופה.

הלוואות המשכנתא והאפשרויות בתוך הלוואת המשכנתא להקפאה או אי תשלום חודשי, הן כולן לטווחי זמן קצרים שבין מספר חושדים בודדים ועד לתקופה של שנתיים.