ריבית משתנה

כל ריבית שאינה מוגדרת כריבית קבועה היא ריבית משתנה

כלומר, אחת לתקופה, שנקבעת מראש בתנאי ההלוואה והריבית,

יכולה הריבית להשתנות,

היא יכולה לעלות,

היא יכולה לרדת ,

והיא יכולה להישאר ללא שינוי,

מנגנון שינוי הריבית נקבע בתנאי ההלוואה, על פי סוג הריבית

למשל – בריבית הפריים, מנגנון השינוי הוא ריבית בנק ישראל,

כל עלייה בריבית בנק ישראל תעלה את ריבית הפריים

כל ירידה בריבית בנק ישראל תוריד את ריבית הפריים

נכון להיום, מנגנוני השינוי העיקריים הם ריבית הפריים בה מנגנון השינוי

הוא ריבית בנק ישראל, וריבית משתנה ארוכה (שתדירות שינוי הריביות ארוכה משנה)

בה מנגנון השינוי המקובל הוא ריבית אג"ח.

ישנם מנגנוני שינוי נוספים, כדוגמת מט"ח, פקדונות מק"מ וממוצע ריביות המשכנתא של

בנק ישראל, הם פחות נפוצים.

מנגנון שינוי הריבית הוא חיצוני לבנק, הוא מכונה עוגן, וכל שינוי בעוגן (עלייה של ריבית בנק ישראל, או ירידה, עלייה של ריבית האג"ח, או ירידה, יובילו לשינוי בריבית על ההלוואה)

כל ריבית משתנה מורכבת משני חלקים,

העוגן – ריבית הבסיס, זה הרכיב המשתנה

המרווח – תוספת או הפחתת ריבית על העוגן, המרווח קשור לתנאי ההלוואה, לפרופיל הלווה וסוג ההלוואה, ועליו מנהל הלווה מו"מ עם הבנק. המרווח יישאר קבוע לאורך כל תקופת ההלוואה, גם כאשר העוגן יוביל לשינוי ריבית.

הריבית תשתנה במועד שנקבע מראש, ועד מועד השינוי, הריבית מתנהגת כריבית קבועה.

יש מספר סוגים של ריביות משתנות,

ריבית הפריים – יכולה להשתנות כל 45 יום (על פי החלטות גובה הריבית

במשק של בנק ישראל)

ריבית משתנה כל X שנים – לכל בנק תקופות שינוי שונות, לכל הבנקים יש ריביות משתנות

לתקופה של 60 חודשים (5 שנים)

ריבית מט"ח – המבוססת על שינויים בשוק המט"ח ומבוססת על ריבית הליבור

וכן ריביות משתנות המבוססות על פיקדונות שקליים

ככל שמועד שינוי הריבית קצר יותר, הריבית הנקובה שנשלם לבנק תהיה נמוכה

יותר שכן הסיכון של הבנק קטן (תיקון הריבית על פי מנגנון השינוי קרוב),

אבל, חשוב לזכור שככל שתקופת השינוי קצרה יותר, גדל גם הסיכון של הלווה,

שכן הריבית יכולה להשתנות לרעתו בתדירות גדולה יותר.

בכל אחת מתחנות השינוי של הריבית המשתנה, ניתן לפרוע את יתרת המסלול (כולה או חלקה) ללא עמלות פירעון מוקדם!

השימוש בריביות משתנות מגלם סיכון, שצריך להבין אותו מראש, ולעשות בו שימוש מושכל ואסטרטגי בהלוואת המשכנתא, למשל כאשר יש ללווה אסטרטגיה לפירעון מוקדם של חלק מההלוואה.